罗兰贝格《2026人形机器人报告》-人形机器人有望成长为数万亿美元规模的物理 AI 赛道

罗兰贝格《2026人形机器人报告》聚焦人形机器人产业拐点，指出行业已经走出概念原型阶段，正迎来技术能力与市场需求交汇的融合时刻。在全球劳动力老龄化、劳动人口萎缩的大背景下，人形机器人有望成长为数万亿美元规模的物理 AI 赛道，报告对市场空间、技术短板、中外两条发展路径、落地场景、企业战略选择做了完整研判。

报告测算，基准情景下 2035 年人形机器人主机厂市场规模可达 3000 亿美元，乐观情景可达 7500 亿美元，2050 年乐观预期将达到 4 万亿美元，体量对标当前全球汽车产业。同时区分先进型、入门型两类产品，拆解执行器、灵巧手、感知、能源等零部件的细分市场空间，硬件供应链将诞生大量新增机会。

报告提出一个关键判断：硬件逐步接近试点可用，但软件、数据、生态成熟度滞后硬件 3‑5 年。电机、结构件等硬件经过迭代已经能够支撑原型演示；真正瓶颈转向视觉语言模型、多模态物理训练数据集、仿真‑现实鸿沟、耐用性与成本，同时全球监管标准碎片化、出口管制也在制约产业规模化推进。

报告清晰对比全球两大发展路线：欧美走AI 优先路径，侧重基础模型与软件能力，但硬件量产规模有限；中国采取部署优先路线，依托制造优势快速落地试点，靠大规模真实场景运行积累数据、摊薄成本，2025 年产量已经显著高于欧美，两种模式形成两套不同的产业飞轮。

在落地侧，报告把应用划分四个难度层级，从简单物料搬运，逐步向配料装配、柔性零部件操作、复杂整机装配递进，短期价值集中在工业、物流场景，用来填补传统自动化难以覆盖的变异化手工任务。并针对主机厂、零部件供应商、工厂运营商、AI 企业，分别给出对应的战略行动建议，例如主机厂要通过试点部署搭建数据飞轮，制造企业优先选择低风险场景开展试点合作。